天沃科技(ji)(002564)9月15日(ri)晚間發布公(gong)告稱,公(gong)司擬向控股(gu)股(gu)東上(shang)海電(dian)氣(601727)非公(gong)開發行不超過(guo)(guo)1.766億股(gu),上(shang)海電(dian)氣擬以不超過(guo)(guo)12億元現金認購。在扣除發行費用(yong)后,上(shang)述資金將(jiang)(jiang)全部用(yong)于(yu)補充(chong)流(liu)動(dong)資金。天沃科技(ji)同時表示(shi),將(jiang)(jiang)與上(shang)海電(dian)氣將(jiang)(jiang)進一步加強各(ge)領(ling)域協作,打(da)開未來深度合作空間。
大幅降低負債率
2016年(nian),天沃科技收購了(le)中機電力,并(bing)逐步形成了(le)以能(neng)源工(gong)程服務為主體,以高端裝備制(zhi)造為基礎的發展格局,形成了(le)由(you)裝備制(zhi)造商(shang)向電力工(gong)程、新能(neng)源與清(qing)潔能(neng)源綜合服務商(shang)的戰略(lve)轉(zhuan)型。
基(ji)于行(xing)(xing)業(ye)(ye)特性,天沃科技在業(ye)(ye)務拓展、業(ye)(ye)務執行(xing)(xing)的(de)(de)(de)過程中需要具備較強(qiang)的(de)(de)(de)資(zi)(zi)金(jin)實力(li)和充(chong)足的(de)(de)(de)流動(dong)資(zi)(zi)金(jin)。公司(si)表示(shi),通過本次非(fei)公開發(fa)行(xing)(xing)募集資(zi)(zi)金(jin),營(ying)運(yun)資(zi)(zi)金(jin)將得到有效補充(chong),可大(da)大(da)緩解營(ying)運(yun)資(zi)(zi)金(jin)壓力(li),降(jiang)(jiang)低負債率,降(jiang)(jiang)低財務費用,提高盈利水平(ping)。同(tong)時,補充(chong)流動(dong)資(zi)(zi)金(jin)將緩解客戶回款(kuan)低于公司(si)預期(qi)的(de)(de)(de)問(wen)題(ti),保障長期(qi)發(fa)展的(de)(de)(de)資(zi)(zi)金(jin)需求。
天沃(wo)科技還指出,公(gong)司(si)(si)在(zai)(zai)能源工程(cheng)服務(wu)(wu)、高(gao)端裝備(bei)制造和軍民融(rong)合三大產業板塊(kuai)具有較強的(de)業務(wu)(wu)實力,與上(shang)海電(dian)氣在(zai)(zai)客戶(hu)結構、產品結構、設計能力等(deng)各方面具有良好(hao)的(de)互補性。更重要的(de)是,在(zai)(zai)能源工程(cheng)板塊(kuai),天沃(wo)科技擁有電(dian)力工程(cheng)行(xing)業多項(xiang)甲級資質,項(xiang)目經驗豐富,而上(shang)海電(dian)氣的(de)核心優勢集中在(zai)(zai)電(dian)力裝備(bei)制造方面,與公(gong)司(si)(si)有較好(hao)的(de)業務(wu)(wu)協同(tong)性,二者(zhe)深(shen)入合作有助于公(gong)司(si)(si)能源工程(cheng)業務(wu)(wu)的(de)進一步做大做強。
上海電氣增強控制權
從本(ben)次參(can)與天(tian)(tian)沃(wo)(wo)科(ke)(ke)技定增的(de)上(shang)海電(dian)(dian)氣的(de)角度來看,2018年12月,上(shang)海電(dian)(dian)氣通過參(can)與非(fei)公(gong)開發行、股權(quan)受讓(rang)和股份表決(jue)權(quan)委托(tuo)等方式,一躍成(cheng)為(wei)天(tian)(tian)沃(wo)(wo)科(ke)(ke)技第一大股東,取(qu)得了公(gong)司(si)控制權(quan),目(mu)前取(qu)得天(tian)(tian)沃(wo)(wo)科(ke)(ke)技29.87%股權(quan)的(de)表決(jue)權(quan),上(shang)海市國資委成(cheng)為(wei)天(tian)(tian)沃(wo)(wo)科(ke)(ke)實際控制人(ren)。
但從直接持股(gu)比例來看,上(shang)海電氣(qi)僅直接持有天(tian)沃科技(ji)15%的(de)(de)股(gu)權(quan)。按照本次(ci)非公(gong)開發行(xing)股(gu)票數(shu)量(liang)的(de)(de)上(shang)限測算,發行(xing)完成后(hou),上(shang)海電氣(qi)預計直接持股(gu)比例將提升(sheng)至29.17%,并可通過表決(jue)權(quan)委托方式(shi)取得12.39%股(gu)份的(de)(de)表決(jue)權(quan),合計取得天(tian)沃科技(ji)41.56%股(gu)份的(de)(de)表決(jue)權(quan),控股(gu)權(quan)將得到極大增強。
天(tian)沃科技表(biao)示,上海電(dian)氣在(zai)(zai)為(wei)公(gong)司(si)業(ye)務發展提供資金(jin)支持的同時,也(ye)將進一(yi)步(bu)為(wei)雙方在(zai)(zai)未來更(geng)緊密的合(he)作打下堅實(shi)基礎。自成為(wei)公(gong)司(si)控股(gu)股(gu)東以(yi)(yi)來,上海電(dian)氣積極推進雙方產(chan)業(ye)合(he)作,在(zai)(zai)裝備制造業(ye)務方面實(shi)現了(le)產(chan)業(ye)對(dui)接,在(zai)(zai)以(yi)(yi)能源工(gong)程總包為(wei)代表(biao)的業(ye)務領域獲得(de)了(le)新的平(ping)臺。
值得(de)注意的是,就(jiu)在(zai)今年(nian)8月(yue),天沃(wo)(wo)科技(ji)(ji)就(jiu)曾發(fa)布公告,向(xiang)間接(jie)控(kong)股股東上海電(dian)(dian)氣(qi)總公司申(shen)請借(jie)款(kuan),借(jie)款(kuan)額度(du)為20億元,借(jie)款(kuan)額度(du)期限為三年(nian)。分析人士(shi)指出,上海電(dian)(dian)氣(qi)繼續增強對天沃(wo)(wo)科技(ji)(ji)的控(kong)制權后,在(zai)資金、市場、品牌、業務協同等方面有望進一步為天沃(wo)(wo)科技(ji)(ji)提(ti)供助力。